Mereka mengatakan 'tren adalah teman Anda' dan peraturan emas perdagangan ini berlaku untuk setiap aset di pasar mana pun. Harga tidak berubah secara kacau – volatilitasnya ditentukan oleh banyak faktor. Ketika keduanya bertepatan, tren pasar saham tertentu akan terbentuk. Panduan ini akan mengajarkan Anda untuk membedakan kecenderungan ini dan melakukan analisis tren pasar untuk menyusun strategi perdagangan yang andal.
Artikel tersebut mencakup topik-topik berikut:
Apa Tren Pasarnya? Definisi & Pengertiannya
Tren pasar berarti arah pergerakan harga tertentu selama periode tertentu. Tren berlaku untuk semua aset yang biayanya berfluktuasi atau ketika ada perubahan dalam volume perdagangan.
Trend di Forex dan pasar keuangan lainnya biasanya dipahami sebagai pergerakan harga yang terbentuk dalam jangka waktu tertentu dengan arah dan kekuatan yang jelas. Arah adalah titik kunci yang menjadi ciri tren pasar - trader menggunakannya untuk membuat keputusan perdagangan dan memaksimalkan pendapatan mereka.
Menurut dasar analisis tren teknis, perubahan harga selalu tunduk pada aturan tertentu.
Fakta ini memungkinkan trader sukses menganalisis kecenderungan harga mata uang dan instrumen pasar lainnya yang dapat diprediksi. Sifat sistemik dari perubahan grafik harga memungkinkan perdagangan mata uang dan investasi lainnya di pasar keuangan, memperkirakan tingkat harga aset di masa depan dan membuat keputusan perdagangan yang tepat. Dalam analisis teknikal, terdapat banyak sekali indikator, advisor dan pola grafik yang berfungsi sebagai alat bagi trader profesional. Sebagian besar alat ini didasarkan pada konsep pergerakan harga.
Ada tiga jenis utama tren pasar:
- Tren pasar bullish (pergerakan harga ke atas) — saat harga bergerak naik. Hal ini diwakili oleh serangkaian kenaikan harga tertinggi dan terendah. Selama setiap puncak berikutnya lebih tinggi dari puncak sebelumnya, tren naik akan tetap ada.
- Tren pasar bearish (tren pasar menurun) — ketika harga bergerak turun. Setiap usaha yang gagal untuk melampaui harga tertinggi sebelumnya merupakan sinyal awal pembalikan tren. Tren turun ditandai dengan serangkaian puncak dan lembah yang menurun.
- Sideways (pasar datar) — tidak adanya pergerakan satu arah (ini adalah kondisi pasar yang alami dan paling sering terjadi).
Menurut teori Dow, tren terus berlanjut hingga ada sinyal yang jelas akan berakhirnya tren tersebut.
Bergantung pada durasinya, tren dapat berupa:
- Jangka panjang (utama) berlangsung dari enam bulan sampai beberapa tahun.
- Intermediate (sekunder, jangka menengah) biasanya berarti koreksi tren utama dan bisa bertahan 1-6 bulan.
- Tren jangka pendek (minor) seringkali merupakan koreksi atau konsolidasi yang berlangsung kurang dari 1 bulan. Ini bisa menjadi jeda dalam tren menengah atau besar. Selain itu, tren dalam jangka pendek dapat terungkap bahkan pada grafik intraday.
Karakteristik tren
Untuk mengidentifikasi dan membentuk tren pasar, trader dapat menggunakan berbagai metode dan pendekatan:
- Arah. Properti ini bergantung pada timeframe: semakin besar jangka waktu, semakin tidak jelas arah pergerakan harga yang terlihat. Penting untuk bisa membedakan antara koreksi harga dan pergerakan harga. Dalam kasus yang pertama, setelah beberapa waktu, harga akan kembali ke nilainya dan melanjutkan pergerakannya dalam koridor tersebut.
- Kekuatan. Kekuatan pergerakan tren ditentukan oleh kemiringan kurva harga pada grafik. Lonjakan harga atau pergerakan tajam biasanya tidak terlalu berpengaruh, karena hanya berlangsung singkat. Pergerakan harga yang kuat dan berpengaruh adalah pembaruan harga tertinggi dan terendah secara konsisten (kemiringan kurva harga kira-kira 45 derajat) yang berlangsung cukup lama.
- Durasi. Seperti yang bisa Anda tebak, pergerakan tren semakin stabil maka semakin besar jangka waktu kemunculannya. Durasinya memungkinkan trader untuk mengevaluasi kekuatan dan keandalannya.
Menganalisis Tren Pasar
Untuk mengidentifikasi tren pasar saham, trader dapat menggunakan berbagai metode dan pendekatan:
- Analisis fundamental. Artinya melihat kinerja saham atau emitennya secara umum. Hal ini memungkinkan investor untuk melihat gambaran pasar yang lebih besar. Misalnya, seorang trader dapat melihat pergerakan naik ketika 1) perusahaan global berulang kali menunjukkan hasil positif dalam laporan keuangannya; 2) berita ekonomi menunjukkan bahwa industri terus berlanjut, suku bunga, kebijakan moneter negara, dll; 3) perekonomian global atau lokal sedang meningkat seiring dengan harga sekuritas.
- Analisis teknis. Dalam hal ini, berbagai alat digunakan — alat-alat tersebut disebut ‘indikator analisis tren’. Yang paling populer dan banyak digunakan adalah moving average (MA). Indikator ini mencerminkan arah perubahan harga dan kekuatan tren.
- Analisis volume. Dengan tren yang berlanjut, kenaikan harga disertai dengan volume yang stabil atau pertumbuhan yang lancar. Penurunan volume yang signifikan atau, sebaliknya, puncak yang tidak dapat diprediksi dapat dianggap sebagai sinyal berakhirnya tren. Ketika harga saham bergerak ke arah lain dan volumenya mulai naik, itu berarti kemungkinan pembalikan atau koreksi tren.
Pendekatan lain yang perlu disebutkan adalah analisis tren pasar secara grafis, yang dapat dianggap sebagai bagian dari riset teknis. Alat visual yang paling populer adalah garis tren. Selama harga tetap berada di atasnya dalam arah ke atas atau di bawahnya dalam arah ke bawah, maka kelanjutan tren akan terwujud.
Trend Line (garis tren)
Jika harga telah bergerak ke arah yang sama selama beberapa minggu, trader akan melihat bahwa level support dan resistance terbentuk pada grafik 4 jam atau harian. Namun jika arah harga telah berubah baru-baru ini dan pergerakan baru mulai terbentuk, maka batas garis tren masih sulit untuk dibedakan.
Tren yang tidak dapat diubah jarang terjadi. Paling sering, ketika harga mencapai level support atau resistance, harga memantul. Kemunduran ini biasanya memakan waktu sekitar 30% dari pergerakan utama. Dengan mengingat hal ini, garis tren dapat ditarik sebagai berikut:
- Jika pergerakannya ke atas, garis level support tergambar di titik terendah grafik. Di atas dan sejajar dengannya, kita bisa melihat garis level resistance.
- Ketika pergerakannya ke bawah, garis resistensi ditarik pada harga tertinggi, dan support ditarik sejajar dengannya.
- Dalam kasus pasar yang datar, garis support ditarik di titik terendah dan garis resistensi di titik tertinggi.
Apa yang perlu Anda ketahui tentang tren pasar
Empat faktor utama yang membentuk tren pasar:
- Pemerintah.
- Transaksi internasional.
- Asumsi/ekspektasi.
- Penawaran dan permintaan.
Semua bidang ini saling berhubungan, karena kondisi masa depan akan menentukan keputusan-keputusan saat ini, yang pada gilirannya akan menciptakan arah tren saat ini. Pemerintah mempengaruhi arah harga terutama melalui kebijakan moneter dan fiskal. Kebijakan-kebijakan ini mempengaruhi transaksi internasional, yang pada gilirannya mempengaruhi bisnis dan perekonomian negara. Asumsi dan ekspektasi mendorong harga berdasarkan perilaku aset dan harga di masa depan. Pada akhirnya, perubahan pasokan dan permintaan menciptakan tren ketika para pelaku pasar bersaing untuk mendapatkan harga terbaik.
Teori Dow juga menjelaskan beberapa faktor utama yang harus Anda ingat:
- Tren ini akan terus berlanjut, bukan berakhir atau berbalik arah.
- Semakin kuat suatu tren maka semakin besar kemungkinan tren tersebut akan berlanjut.
- Tren ini bisa berakhir kapan saja.
- Jika suatu tren berlangsung atau berlanjut dalam kondisi tertentu selama kinerja masa lalu, hal ini tidak berarti tren tersebut akan terbentuk atau terjadi di bawah pengaruh situasi yang sama.
Bagaimana menemukan dan mengidentifikasi tren pasar?
Sekarang, setelah kita mempelajari teorinya, mari kita beralih ke bagian praktisnya. Anda tidak perlu memiliki pengalaman trading yang luas untuk melihat tren di pasar saham. Analisis pasar bermuara pada pelacakan dinamika harga tertinggi dan terendah. Begini cara kerjanya.
Tren naik
Tren naik (bullish trend) adalah pergerakan harga ke arah atas, dimana setiap titik maksimum berikutnya lebih tinggi dari titik sebelumnya dan setiap titik terendah berikutnya lebih tinggi dari titik sebelumnya.
Pergerakan ini terlihat jelas pada grafik mata uang: ini adalah kurva yang kecenderungan untuk mencapai titik tertinggi baru pada interval waktu tertentu.
Arah harga ke atas menyiratkan kenaikan harga secara bertahap selama periode tertentu. Sangat penting untuk melakukan konsep analisis tren pasar hanya pada interval waktu tertentu karena arah tren tertentu bahkan pada kerangka waktu yang berdekatan bisa saja berlawanan.
Karena mungkin terdapat pasar bullish dan pasar bearish, trader harus belajar menentukan apakah tren ini wajar atau merupakan akibat dari perkiraan permintaan mata uang yang berlebihan.
Tren penurunan
Tren penurunan (bearish trend) menggambarkan pergerakan suatu saham ke harga yang lebih rendah dari sebelumnya. Ini akan ada selama ada nilai tertinggi dan terendah yang lebih rendah pada grafik saham. Seorang pedagang berpotensi menghemat uang jika dia memutuskan untuk menjual saham yang sedang jatuh. Pada saat yang sama, trader lain berusaha memanfaatkan pergerakan harga yang menurun dengan membeli dan menjual secara short. Tren turun dapat diidentifikasi menggunakan garis tren dan moving average.
Tren Sideways
Tren sideways disebut juga dengan flat (datar) yang berarti tren netral, ketika harga suatu instrumen bergerak naik dan turun dalam kisaran harga tertentu.
Dengan kata lain, tren sideways atau datar, di Forex diwujudkan dalam grafik harga sebagai harga tertinggi dan terendah yang terletak secara berurutan pada tingkat yang kira-kira sama.
Anda dapat melihat contoh tren sideways pada grafik EURUSD di bawah ini:
Anda dapat mempelajari cara mengidentifikasi flat atau tren pada Forex di artikel ini.
Tren Menengah
Seperti yang telah kami sebutkan sebelumnya, tren menengah adalah waktu koreksi. Artinya, harga suatu aset bisa bergerak ke segala arah, bahkan ke arah yang tidak terduga. Bagaimana cara mengungkapkan tren menengah? Hal ini biasanya terjadi ketika Anda melihat harga saham mengalami kenaikan dan perubahan haluan secara tiba-tiba tanpa menetapkan tren naik atau turun yang jelas. Situasi seperti ini bisa berlangsung selama beberapa minggu atau bahkan berbulan-bulan sehingga membuat para trader merasa malu (yang juga menyebabkan pelaku pasar menjual atau membeli secara kacau).
Seringkali, tren menengah dipicu oleh beberapa tindakan dan berita politik atau ekonomi. Sejarah menunjukkan bahwa:
- Kenaikan di pasar bullish sangat kuat, sementara reaksinya lemah.
- Kenaikan di pasar bearish lemah, sementara reaksinya bisa kuat.
- Setiap pasar (bear atau bull) akan memiliki setidaknya tiga siklus menengah, masing-masing berlangsung selama 2-8 minggu.
Tren dalam Jangka Panjang
Menurut analis, tren harga jangka panjang berlanjut dari enam bulan hingga lima tahun. Hal ini juga biasa disebut tren 'utama' atau 'pokok'. Perhatikan bahwa ini terbentuk dari kecenderungan dalam jangka menengah yang bisa berlawanan arah.
Untuk analisis grafis dan teknis tren jangka panjang, pedagang menggunakan jangka waktu mingguan dan bulanan. Tren yang lebih panjang menarik bagi pelaku pasar besar dan investor yang lebih memilih memegang aset selama beberapa tahun (misalnya di pasar ekuitas).
Namun meskipun Anda melakukan perdagangan dalam jangka menengah, pengetahuan tentang tren dalam jangka panjang saat ini dapat membantu Anda membandingkan data yang diperoleh dari jangka waktu berbeda. Selain itu, hal ini juga berlaku ketika Anda bekerja dengan berbagai alat analisis dan perlu menyelaraskan informasi serta membuat keputusan dalam waktu yang lebih singkat. Peristiwa penting dan perekonomian global dapat memengaruhi harga aset kapan saja, namun pergerakan harga dalam jangka panjang biasanya tetap terjadi terlepas dari apa yang terjadi di pasar.
Untuk menentukan tren dalam jangka panjang, banyak investor biasanya menggabungkan indikator stochastics dan ROC (Rate of Change). Yang terakhir dihitung dengan rumus berikut:
ROC = (Pt / Pt-n) x 100%
Pt — harga posisi saat ini;
Pt-n — harga posisi serupa beberapa waktu lalu.
Saat menganalisis tren dalam jangka panjang, trader biasanya menerapkan ROC pada jangka waktu 26 atau 52 minggu, seperti yang ditunjukkan pada grafik di atas.
Bagaimana memahami apakah tren pasar saham itu valid?
Untuk membuat perkiraan yang lebih tepat, Anda harus dapat menggunakan instrumen dan pendekatan yang andal untuk melakukan riset pasar. Berikut adalah alat yang sering dimanfaatkan trader untuk menguji teorinya.
Dengan trend line (garis tren)
Garis tren digambar pada grafik harga dengan menghubungkan setidaknya dua titik harga ekstrem yang mengikuti satu sama lain dalam pergerakan satu arah (naik atau turun). Setelah meletakkan garis lurus paralel, Anda membentuk saluran di mana harga bergerak.
Bagaimana cara menentukan tren menggunakan alat ini? Harga aset akan bergerak di antara garis-garis ini. Jadi, ketika harga naik, Anda harus mengambil posisi beli (mengandalkan kenaikan harga) dan ketika harga bergerak turun, lakukan perdagangan penjualan (harga saham saat ini diperkirakan akan turun).
Dengan moving average
MA sering digunakan bersamaan dengan garis tren untuk mendapatkan pandangan yang lebih obyektif dan adil. Harga selalu bergerak mendekati nilai rata-ratanya namun dapat menyimpang ke satu arah atau lainnya.
Jika harga penutupan kemarin berada di atas MA tujuan (lihat grafik), tren naik akan terjadi. Jika harga penutupan kemarin berada di bawah MA yang sama, suatu aset kemungkinan besar akan kehilangan nilainya.
Garis tengah berwarna oranye digunakan sebagai sinyal konfirmasi. Jika harga ditutup di atas rata-rata mingguan, pasar akan terus bergerak naik dalam waktu yang cukup lama setelahnya, sebaliknya — pasar akan mengalami tren turun. Meskipun dapat diandalkan, indikator Moving Average bisa saja mengalami kelambatan, sehingga kurang cocok untuk jangka waktu menengah dan perdagangan dalam jangka pendek.
Dengan volume horizontal
Dengan menganalisis volume horizontal, trader dapat menentukan zona nilai dan memahami posisi harga relatif terhadap level tertentu. Volume perdagangan ditafsirkan sebagai berikut: jika tingkat harga berada di atas zona ini, Anda harus membeli dalam jangka menengah, jika harga berada di bawah zona — aset sebaiknya dijual.
Anda dapat mengikuti arah ini selama zona harga tidak bergerak, yaitu tidak ada volume yang terakumulasi dan melebihi volume zona nilai sebelumnya. Ketika volume yang terkumpul mencukupi, saham mendapatkan momentum dan tren akan berlanjut atau berbalik.
Ketahui Tren Pasar Sebelum Membeli!
Agar perdagangan di bursa saham berhasil, Anda harus menyadari kecenderungan harga: tren tersebut mencerminkan suasana hati trader dan menunjukkan waktu yang tepat untuk masuk atau keluar. Cobalah untuk melihat gambaran yang lebih luas: Anda harus memperhatikan berita dan kinerja aset. Indikator teknis ditambah dengan riset pasar menghasilkan strategi perdagangan terbaik.
FAQ Tren Pasar Forex
Ini adalah arah (naik atau turun) pergerakan harga aset selama periode tertentu. Tren memberikan informasi umum tentang kinerja aset di masa lalu dan kemungkinan pergerakan harga suatu saham.
Untuk mengetahui tren, penting untuk menganalisis latar belakang ekonomi dan melakukan analisis teknis. Buka grafik dengan simbol ticker yang sesuai, lihat pergerakan harga dan temukan pola yang memungkinkan Anda memprediksi fluktuasi biaya. Trader harus mengetahui bahwa ada empat faktor utama yang mempengaruhi tren pasar: pemerintah, transaksi internasional, asumsi/ekspektasi, penawaran dan permintaan. Namun, ada juga faktor lain.
Alat yang paling umum digunakan adalah garis tren karena memungkinkan menemukan saluran di mana harga terus bergerak. Jika tidak ada pergerakan nyata di kedua arah, trader akan menghadapi pasar Flat (ini adalah periode akumulasi volume).
Ada beberapa tanda tren naik:
1) harga penutupan dan pembukaan aset semakin tinggi dari hari ke hari (atau minggu ke minggu jika kita mengambil strategi dalam jangka panjang);
2) harga aset tetap berada di atas MA;
3) Indikator Tingkat Perubahan - Rate of Change (RoC) berada di atas garis nol.
Analisis fundamental — melihat kinerja saham dan latar belakang ekonominya secara umum (suku bunga, situasi politik dan ekonomi, peraturan Security Exchange Commission dll.). Analisis teknis — menerapkan indikator teknis pada grafik harga aset. Analisis volume — melacak peningkatan, penurunan dan akumulasi volume.
Konten artikel ini mencerminkan pendapat penulis dan tidak mencerminkan posisi resmi broker LiteFinance. Materi yang dipublikasikan di halaman ini disediakan hanya untuk tujuan informasi dan tidak boleh dianggap sebagai penyediaan saran investasi untuk tujuan Arahan 2014/65/UE.
Menurut undang-undang hak cipta, artikel ini dianggap sebagai kekayaan intelektual, yang mencakup larangan menyalin dan mendistribusikannya tanpa izin.
